新能源汽車、新型儲能產業帶動 稀土行業可挖掘空間大 高端產品需求持續增長

一、行業相關定義

根據觀研報告網發布的《中國稀土行業發展趨勢研究與未來投資預測報告（2025-2032）》顯示，稀土指鑭、鈰、鐠、釹、钷、釤、銪、釓、鋱、鏑、鈥、鉺、銩、鐿、镥、鈧、釔等元素的總稱。

根據稀土原色的物理化學性質的差異性和相似性，以及它們在礦物中共生情況和不同的離子半徑可產生不同性質的特征，十七種稀土元素通常分為三組。

輕稀土組：鑭、鈰、鐠、釹、钷

中稀土組：釤、銪、釓、鋱、鏑

重稀土組：鈥、鉺、銩、鐿、镥、鈧、釔

已發現的稀土礦物有250種以上，其中具有工業價值的約50～60種，最重要的稀土礦物有氟碳鈰(鑭)礦、獨居石、磷釔礦、離子吸附型稀土礦、褐釔鈮礦等。按萃取分離分類：

輕稀土（P204弱酸度萃?。|、鈰、鐠、釹

中稀土（P204低酸度萃?。?、銪、釓、鋱和鏑

重稀土（P204中酸度萃?。€、鉺、銩、鐿、镥、釔

二、全球稀土行業市場規模

全球稀土行業正在加快各自的發展步伐，美國、歐盟、日本等國均將稀土視為占領高科技制高點的關鍵戰略材料。為促進供應鏈更加多元化，各國相繼發布相關政策及資金補助計劃，加快相互間合作。2024年全球稀土行業市場規模約為141.30億美元，具體如下：

資料來源：觀研天下數據中心整理

稀土是一種重要的戰略資源，被稱為現代工業的“維生素”。根據相關數據顯示，截至2023年全球稀土資源儲量約為1.1億噸，其中儲量最高為中國，儲量約為4400萬噸，占比約40%；其次為越南、巴西、俄羅斯，儲量占比分別為20%、19.1%、9.1%。

數據來源：USGS、觀研天下整理

三、中國稀土行業發展規模

1、市場規模

稀土作為不可再生的重要戰略資源，由于在新能源、新材料、節能環保、航空航天、軍工、電子信息等領域的應用近幾年受到廣泛關注，國外主要國家也高度重視稀土產業，加快布局與中國“脫鉤”的新稀土產業鏈。由于稀土價格波動較大，2024年中國稀土行業市場規模約為620.83億元，具體如下：

資料來源：觀研天下數據中心整理

2、供應規模

我國是全球主要稀土供給國，從產量來看，2019年到2024年我國稀土產量一直為增長趨勢，2024年中國稀土產量約為25.4萬噸，同比增長5.88%，在全球稀土產量中占比超60%。

資料來源：觀研天下數據中心整理

從各企業開采指標來看，北方稀土和中國稀土集團開采指標占比逐年提高，我國稀土供給格局進一步集中，到2024年第一、二批指標中北方稀土和中國稀土集團已經占據了全部開采指標。

數據來源：工信部、觀研天下整理

具體來看，在2024年中國稀土集團有限公司輕稀土配額為62200噸，中重稀土配額為19150噸；北方稀土(集團)高科技股份有限公司輕稀土配額為188650噸。

2020-2024年我國各企業稀土開采指標情況（噸）

資料來源：觀研天下數據中心整理

3、需求規模

近年來，我國稀土元素的應用領域持續拓展，其中高新技術產業中廣泛應用的永磁材料、催化材料、儲氫材料是主要的應用方向。在這些應用領域中，永磁材料尤為突出。2024年國內稀土銷量約為25.0萬噸，具體如下：

資料來源：觀研天下數據中心整理

從我國稀土指標情況來看，在2019年到2023年我國輕稀土數量從112850噸增長到了250850噸，連續五年穩定增長，而中重稀土指標數量則一直保持在19150噸。

資料來源：工信部、觀研天下整理

4、行業供需平衡分析

稀土作為智能科技和新能源汽車等產業的關鍵原料，對國家戰略安全和“雙碳”目標至關重要。作為不可再生資源，其戰略價值被美國、日本、歐盟和澳大利亞等經濟體高度認可。目前來看，在新能源汽車、新型儲能產業的帶動下，國內稀土市場巨大。從需求側觀察，“雙碳”戰略提升環保意識，帶動稀土高端產品需求。從供給側觀察，稀土行業高端化推動企業向產業鏈下游研發和品牌建設轉型。此轉變將培育多元化稀土企業，形成垂直產業鏈分工。

資料來源：觀研天下數據中心整理

四、行業細分市場

1、輕稀土

中國輕稀土產量在全球占主導地位，近幾年我國稀土產量呈增長趨勢。在石油化工領域，輕稀土作為催化劑可提高化學反應效率；在玻璃陶瓷行業，能改善產品性能，作為添加劑仍有一定需求。

在新能源汽車領域，用于電動機等部件，新能源汽車市場的崛起使需求大幅增加。在電子行業，用于永磁材料、熒光粉等，隨著 5G、人工智能等技術發展，對高性能輕稀土材料需求持續增長。在風電領域，輕稀土永磁材料用于發電機，隨著風電裝機容量提升，需求不斷增加。

從市場規模來看，受價格影響，輕稀土行業市場規模在2022年創下新高之后，市場規模連續下降，2024年下降到511.13億元。

資料來源：觀研天下數據中心整理

2、重稀土

重稀土資源在全球范圍內儲量相對較少，中國是重稀土資源較為豐富的國家，主要分布在南方地區，如江西、廣東、福建等省份的離子吸附型稀土礦。中國對稀土開采實行嚴格的配額制度，2024 年第一批重稀土開采指標全部給了中國稀土集團。同時，國家還出臺了《稀土管理條例》等政策，旨在規范稀土行業的開采、生產和經營活動。

在市場需求方面，在新能源汽車領域，高性能的重稀土永磁材料用于驅動電機，可提高電機的功率密度和效率。在風電產業中，重稀土有助于制造高效的風力發電機永磁體。工業機器人的關節電機也需要重稀土永磁材料來實現高精度、高扭矩的運動控制。市場規模方面，2022年重稀土市場規模達到了183.08億元，之后隨著價格下降和開采指標下降，市場規模也隨之下降，2024年市場規模為109.70億元。

數據來源：觀研天下數據中心整理（WWTQ）